Hợp đồng tương lai cà phê nổi lên như một công cụ thiết yếu cho các nhà đầu tư và doanh nghiệp trong ngành cà phê. Bài viết này sẽ cung cấp cho bạn cái nhìn tổng quan về hợp đồng tương lai cà phê, bao gồm lợi ích, rủi ro và các loại hợp đồng tương lai phổ biến tại Việt Nam.

Giới thiệu về hợp đồng tương lai cà phê

Thị trường phái sinh cà phê là gì?

 

Thị trường phái sinh cà phê là nơi diễn ra giao dịch các hợp đồng phái sinh có liên quan đến cà phê. Hợp đồng phái sinh là một thỏa thuận giữa hai bên, trong đó một bên cam kết mua (hoặc bán) và bên kia cam kết bán (hoặc mua) một tài sản cơ sở (cà phê) vào một ngày cụ thể trong tương lai với một mức giá đã được thỏa thuận trước.

Tài sản cơ sở của hợp đồng phái sinh cà phê có thể là cà phê Robusta hoặc cà phê Arabica, được giao dịch dưới dạng hạt cà phê hoặc cà phê nhân.

Các loại hợp đồng phái sinh cà phê phổ biến

• Hợp đồng tương lai cà phê: Đây là loại hợp đồng phổ biến nhất, quy định việc mua bán một lượng cà phê nhất định vào một ngày cụ thể trong tương lai với một mức giá đã được thỏa thuận trước.

• Hợp đồng quyền chọn cà phê: Cung cấp cho người mua quyền (nhưng không phải nghĩa vụ) mua hoặc bán một lượng cà phê nhất định vào một ngày cụ thể trong tương lai với một mức giá đã được thỏa thuận trước.

Mục đích của giao dịch hợp đồng tương lai cà phê

• Hỗ trợ nhà buôn và nông dân xác định giá cà phê và thực hiện mua bán hàng hóa mỗi ngày.

• Giúp nhà buôn và nông dân xác định thời điểm thích hợp để bán cà phê với giá tốt nhất.

• Hỗ trợ doanh nghiệp bảo vệ bản thân trước rủi ro biến động giá cà phê.

• Tạo cơ hội cho các nhà đầu tư khi đầu tư hàng hóa phái sinh có thể đầu cơ tại thời điểm giá cà phê ở mức thấp hoặc nguồn cung khan hiếm.

Ưu điểm và nhược điểm của giao dịch cà phê tương lai

Ưu điểm

• Đa dạng hóa danh mục đầu tư: Cà phê là một kênh đầu tư độc đáo, giúp nhà đầu tư quản trị rủi ro hiệu quả hơn so với việc tập trung vào một loại tài sản duy nhất. Nhờ đặc tính khác biệt so với các kênh đầu tư truyền thống như cổ phiếu hay trái phiếu, cà phê có thể mang lại hiệu quả đầu tư tốt hơn, giúp nhà đầu tư cân bằng danh mục đầu tư của mình.

• Tiềm năng lợi nhuận cao: Thị trường phái sinh cà phê có biến động cao, tạo cơ hội thu lợi nhuận lớn cho nhà đầu tư. Biến động giá cà phê có thể đến từ nhiều yếu tố như cung cầu, thời tiết, chính sách kinh tế,... Do đó, nhà đầu tư có thể tận dụng những biến động này để kiếm lời nếu có chiến lược giao dịch phù hợp.

• Khả năng phòng ngừa rủi ro: Hợp đồng tương lai cà phê giúp nhà sản xuất cà phê bảo vệ giá bán trước biến động thị trường. Nhờ ký kết hợp đồng tương lai, nhà sản xuất có thể chốt giá bán cà phê ở mức mong muốn trong tương lai, qua đó hạn chế ảnh hưởng tiêu cực từ biến động giá thị trường.

• Tính thanh khoản cao: Thị trường phái sinh cà phê có khối lượng giao dịch lớn, giúp nhà đầu tư dễ dàng mua bán hợp đồng. Nhờ tính thanh khoản cao, nhà đầu tư có thể nhanh chóng tham gia hoặc thoát khỏi thị trường mà không gặp nhiều khó khăn.

Nhược điểm

• Biến động thị trường cao: Giá cà phê có thể biến động mạnh do nhiều yếu tố như thời tiết, dịch bệnh, chính sách của chính phủ. Biến động giá mạnh có thể khiến nhà đầu tư thua lỗ nếu không có chiến lược giao dịch phù hợp.

• Yêu cầu kiến thức chuyên môn: Giao dịch phái sinh đòi hỏi nhà đầu tư phải có kiến thức về thị trường cà phê và kỹ năng quản lý rủi ro. Việc thiếu kiến thức và kỹ năng có thể dẫn đến những quyết định đầu tư sai lầm, gây thua lỗ cho nhà đầu tư.

• Tính đòn bẩy cao: Thị trường phái sinh sử dụng đòn bẩy tài chính, giúp nhà đầu tư kiếm lợi nhuận lớn nhưng cũng tiềm ẩn rủi ro mất mát lớn. Việc sử dụng đòn bẩy cao có thể khiến nhà đầu tư thua lỗ gấp nhiều lần số vốn đầu tư ban đầu nếu dự đoán sai xu hướng thị trường.

Ảnh hưởng của hợp đồng tương lai đến giá cà phê

• Xác định giá giao dịch:

Trên thị trường cà phê toàn cầu, các quốc gia phát triển thực hiện mua bán cà phê thông qua các hợp đồng tiêu chuẩn trên các sàn giao dịch hàng hóa lớn như London và New York. Các loại hợp đồng phổ biến bao gồm hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn, hợp đồng kỳ hạn và hợp đồng hoán đổi. Giao dịch diễn ra trong khung giờ quy định của sàn, và kết thúc phiên giao dịch, một mức giá đóng cửa được xác định làm giá tham chiếu cho giao dịch cà phê vật chất ngày hôm sau.

Giá cà phê trên sàn được hình thành thông qua sự tương tác giữa nhiều người mua và người bán khác nhau của các hợp đồng mua bán cà phê trên sàn London và New York. Nhà kinh doanh cà phê thường theo dõi giá trên sàn để tính giá mua bán cà phê ngoài thị trường vật chất.

• Phản ánh giá cà phê toàn cầu:

Giá cà phê trên sàn thường cao hơn giá cà phê vật chất do bao gồm chi phí lưu kho và vận chuyển. Giá cà phê trên sàn phản ánh giá cà phê toàn cầu, trong khi giá cà phê nội địa có sự chênh lệch so với giá sàn, gọi là chênh lệch cơ bản, thể hiện sự khác biệt về chất lượng của cà phê nội địa so với cà phê làm cơ sở tính giá trên sàn.

Cần lưu ý rằng giá trên sàn và giá nội địa không luôn biến động song hành theo tỷ lệ 1:1. Ví dụ:

• Ngày 30/10/2023: Giá cà phê nội địa là 60.000 đồng/kg. Vào lúc 22h cùng ngày, giá hợp đồng tương lai cà phê trên sàn London tăng 20 USD/tấn, tương ứng với mức tăng khoảng 400 đồng/kg cho giá cà phê vật chất.

• Tuy nhiên, vào lúc 0h30 ngày 1/11/2023: Giá hợp đồng tương lai cà phê đóng cửa giảm 20 USD/tấn, giá mua bán cà phê vật chất vẫn duy trì ở mức 60.000 đồng/kg.

Ví dụ trên cho thấy tham gia giao dịch hợp đồng tương lai cà phê giúp nhà kinh doanh luôn có thể bán cà phê với mức giá tốt nhất so với giá mua bán của đại lý phát hành, do họ có thể khai thác biến động giá trên sàn giao dịch quốc tế một cách linh hoạt hơn.

Thị trường cà phê tương lai hoạt động như thế nào?

 

Để đảm bảo thực hiện hợp đồng, sở giao dịch yêu cầu người tham gia thị trường thanh toán tiền ký quỹ ban đầu và tiền ký quỹ phát sinh. Tiền ký quỹ ban đầu đóng vai trò như khoản đặt cọc, đảm bảo người tham gia sẽ thực hiện các nghĩa vụ tài chính theo hợp đồng.

Sản phẩm giao dịch trên thị trường cà phê tương lai bao gồm cà phê Robusta và cà phê Arabica.

Thời gian giao dịch được chia thành hai mùa:

• Mùa hè: Từ 15h đến 23h30.

• Mùa đông: Từ 16h đến 1h30.

Giao dịch cà phê tương lai diễn ra dựa trên hệ thống tiền ký quỹ. Việc mua bán được thực hiện theo nguyên tắc khớp lệnh - khớp giá, nghĩa là giao dịch chỉ xảy ra khi cả bên mua và bên bán đều đồng ý về giá cả.

Thị trường cà phê tương lai sử dụng đòn bẩy tài chính với tỷ lệ 1:10. Ví dụ:

• Giá cà phê hiện tại: 46.000 đồng/kg.

• Để mua 10 tấn cà phê Robusta nhân xô thực tế: Cần vốn 460 triệu đồng.

• Tuy nhiên, nếu giao dịch mua 10 tấn cà phê trên hợp đồng tương lai: Chỉ cần vốn 60 triệu đồng.

Nhờ sử dụng đòn bẩy tài chính, nhà đầu tư có thể khuếch đại lợi nhuận tiềm năng, nhưng đồng thời cũng gia tăng rủi ro thua lỗ.

Lưu ý:

• Thị trường cà phê tương lai có tính biến động cao, do đó nhà đầu tư cần trang bị kiến thức đầy đủ và có chiến lược giao dịch phù hợp để hạn chế rủi ro.

• Việc sử dụng đòn bẩy tài chính tiềm ẩn nhiều rủi ro, nhà đầu tư cần cân nhắc kỹ lưỡng trước khi tham gia giao dịch.

Các bước để tham gia hợp đồng tương lai cà phê

 

Để tham gia giao dịch hợp đồng tương lai cà phê, nhà đầu tư cần thực hiện các bước sau:

• Bước 1: Mở tài khoản ký quỹ - Chuẩn bị giao dịch

Nhà đầu tư cần cung cấp đầy đủ thông tin cá nhân bao gồm:

• Số điện thoại

• Địa chỉ

• Email

• CMND/CCCD (2 mặt)

• Số tài khoản ngân hàng

• Chữ ký tay

Nhà đầu tư có thể đăng ký mở tài khoản trực tuyến tại website của công ty môi giới hoặc trực tiếp tại văn phòng. Đăng ký tại đây

• Bước 2: Nạp tiền ký quỹ

Nhà đầu tư cần chuyển tiền vào tài khoản ký quỹ của công ty theo hướng dẫn trong hợp đồng. Công ty sẽ xác nhận và chuyển tiền lên Sở Giao dịch Hàng hóa Hà Nội (Sở GDHH). Sau khi nhận được tiền, Sở GDHH sẽ nạp tiền vào tài khoản ký quỹ của nhà đầu tư.

• Bước 3: Hướng dẫn cài đặt phần mềm giao dịch

Nhân viên công ty môi giới sẽ hướng dẫn nhà đầu tư cài đặt phần mềm giao dịch và cách thức đặt lệnh mua/bán hợp đồng tương lai cà phê.

• Bước 4: Rút tiền

Khi nhà đầu tư muốn rút tiền từ tài khoản ký quỹ, cần thực hiện lệnh rút tiền. Sau khi nhận được lệnh, công ty sẽ chuyển tiền về tài khoản ngân hàng của nhà đầu tư trong vòng 15 - 30 phút.

Lưu ý:

• Khi giao dịch hợp đồng tương lai cà phê, nhà đầu tư không phải chịu các khoản chi phí vận chuyển, chi phí kho bãi, chi phí hao hụt, chi phí lãi vay.

• Thị trường giao dịch cà phê phái sinh là một kênh đầu tư tiềm năng, tuy nhiên cũng tiềm ẩn nhiều rủi ro. Do đó, nhà đầu tư cần trang bị kiến thức đầy đủ về thị trường và có chiến lược giao dịch phù hợp để hạn chế rủi ro.

Hợp đồng tương lai cà phê Việt Nam

 

Lịch sử phát triển

• Thị trường phái sinh cà phê tại Việt Nam được thành lập vào năm 2004 với sự ra mắt hợp đồng tương lai cà phê Robusta trên Sở Giao dịch Hàng hóa Việt Nam (MXV). Sự kiện này đánh dấu bước ngoặt quan trọng trong việc phát triển thị trường cà phê Việt Nam, mang đến cho nhà đầu tư và doanh nghiệp công cụ quản lý rủi ro hiệu quả và kênh đầu tư mới đầy tiềm năng.

• Năm 2012, thị trường tiếp tục mở rộng thêm hợp đồng tương lai cà phê Arabica, đáp ứng nhu cầu đa dạng của các nhà tham gia thị trường.

Khối lượng giao dịch

Trải qua quá trình phát triển, thị trường phái sinh cà phê Việt Nam đã chứng kiến sự tăng trưởng mạnh mẽ về khối lượng giao dịch. Năm 2023, khối lượng giao dịch đạt hơn 1 triệu tấn, tăng gần 20% so với năm 2022. Điều này cho thấy sự gia tăng đáng kể trong mức độ quan tâm và tham gia của các nhà đầu tư đối với thị trường này.

Các nhà tham gia thị trường

Thị trường phái sinh cà phê Việt Nam thu hút sự tham gia của nhiều đối tượng khác nhau, bao gồm:

• Nông dân: Sử dụng hợp đồng tương lai để bảo vệ giá bán cà phê trước biến động thị trường, đảm bảo thu nhập ổn định hơn.

• Doanh nghiệp xuất khẩu cà phê: Tận dụng hợp đồng tương lai để quản lý rủi ro giá nguyên liệu đầu vào, đảm bảo lợi nhuận cho hoạt động xuất khẩu.

• Quỹ đầu tư: Tham gia thị trường với mục tiêu đầu cơ, kiếm lời từ biến động giá cà phê.

• Nhà đầu tư cá nhân: Tham gia thị trường với mục tiêu đầu tư trung và dài hạn, đa dạng hóa danh mục đầu tư.

Sự tham gia đa dạng của các nhà đầu tư này góp phần tạo nên tính thanh khoản cao cho thị trường phái sinh cà phê Việt Nam, đồng thời thúc đẩy sự phát triển và hoàn thiện của thị trường.

Các loại hợp đồng tương lai cà phê

 

Hợp đồng tương lai cà phê Arabica

Chi tiết hợp đồng

Cà phê là một trong những hàng hóa được giao dịch nhiều nhất trên thế giới, chỉ sau dầu mỏ. Trong số các loại cà phê, cà phê Arabica với hàm lượng caffeine thấp và hương vị tinh tế được ưa chuộng hơn cả. Do đó, cà phê Arabica trở thành mục tiêu giao dịch sôi động trên các sàn giao dịch hàng hóa quốc tế, đặc biệt là sàn ICE US (New York).

Dưới đây là thông tin chi tiết về hợp đồng cà phê Arabica giao dịch trên sàn ICE US:

Tiêu chuẩn đo lường

Theo quy định của Sở Giao dịch Hàng hóa ICE US (ICE US), cà phê Arabica được giao dịch trên sàn được phân loại thành 5 loại dựa trên chất lượng:

- Cà phê loại 1 (Loại cao cấp):

• Không có quá 5 khiếm khuyết trên 300 gram cà phê.

• Không có lỗi cơ bản đối với nhân cà phê.

• Tối đa 5% khối lượng nằm trên sàng kích cỡ sử dụng.

• Phải có ít nhất 1 đặc tính phân biệt trong hạt như mùi thơm, hương vị hoặc vị chua.

• Không có hạt lỗi, hạt thối và nhân non.

• Độ ẩm đạt từ 9 - 13%.

- Cà phê loại 2 (Loại tốt):

• Không quá 8 khiếm khuyết hoàn toàn trong 300 gram.

• Lỗi cơ bản đối với nhân cà phê được phép.

• Tối đa 5% khối lượng nằm trên sàng kích cỡ sử dụng.

• Phải có ít nhất một đặc tính phân biệt trong nhân như mùi thơm, hương vị hoặc vị chua.

• Không được có hạt lỗi và chỉ có thể chứa 3 nhân non.

• Hàm lượng ẩm từ 9 - 13%.

- Cà phê loại 3 (Loại trung bình):

• Có không quá 9 - 23 khuyết tật đầy đủ trong 300 gram.

• Phải đạt được 50% trọng lượng trên sàng kích cỡ 15 với không quá 5% trọng lượng trên sàng kích cỡ dưới 14.

• Tối đa có 5 nhân non cà phê.

• Độ ẩm đạt từ 9 - 13%.

- Cà phê loại 4 (Loại thấp):

• Có từ 24 đến 86 nhân lỗi trong 300 gram.

- Cà phê loại 5 (Loại kém chất lượng):

• Có hơn 86 lỗi trong 300 gram.

Phương pháp phân loại:

Việc phân loại cà phê được thực hiện dựa trên phương pháp của Hiệp hội Cà phê Đặc sản Hoa Kỳ (SCAA). Ba trăm gram hạt cà phê được sử dụng làm mẫu thử và sàng qua các lỗ sàng có kích thước khác nhau (14, 15, 16, 17 và 18). Tỷ lệ phần trăm hạt cà phê giữ lại trên mỗi sàng sẽ được tính toán để xác định loại cà phê.

Lưu ý:

• Tiêu chuẩn chất lượng cà phê Arabica trên sàn ICE US đảm bảo chất lượng cà phê được giao dịch là đồng nhất và đáp ứng nhu cầu của nhà đầu tư.

• Chất lượng cà phê có thể ảnh hưởng đến giá cả và khả năng thanh khoản của hợp đồng tương lai cà phê Arabica trên sàn ICE US.

Hợp đồng tương lai cà phê Robusta ICE EU

Chi tiết hợp đồng

Khác với cà phê Arabica, cà phê Robusta sở hữu hàm lượng caffeine cao hơn và được giao dịch chủ yếu trên sàn ICE EU (Luân Đôn). Giá của hợp đồng cà phê Robusta cũng thường cao hơn so với Arabica. Để tìm hiểu chi tiết về loại cà phê này, hãy cùng tham khảo thông tin về hợp đồng cà phê Robusta giao dịch trên sàn ICE EU:

TIêu chuẩn đo lường

Theo quy định của Sở Giao dịch Hàng hóa ICE EU (ICE EU), cà phê Robusta được giao dịch trên sàn được phân loại thành 5 loại dựa trên chất lượng:

- Cà phê loại 1 (Loại cao cấp):

• Không có quá 5 khiếm khuyết trên 300 gram cà phê.

• Không có lỗi cơ bản đối với nhân cà phê.

• Tối đa 5% khối lượng nằm trên sàng kích cỡ sử dụng.

• Phải có ít nhất 1 đặc tính phân biệt trong hạt như mùi thơm, hương vị hoặc vị chua.

• Không có hạt lỗi, hạt thối và nhân non.

• Độ ẩm đạt từ 9 - 13%.

- Cà phê loại 2 (Loại tốt):

• Không quá 8 khiếm khuyết hoàn toàn trong 300 gram.

• Lỗi cơ bản đối với nhân cà phê được phép.

• Tối đa 5% khối lượng nằm trên sàng kích cỡ sử dụng.

• Phải có ít nhất một đặc tính phân biệt trong nhân như mùi thơm, hương vị hoặc vị chua.

• Không được có hạt lỗi và chỉ có thể chứa 3 nhân non.

• Hàm lượng ẩm từ 9 - 13%.

- Cà phê loại 3 (Loại trung bình):

• Có không quá 9 - 23 khuyết tật đầy đủ trong 300 gram.

• Phải đạt được 50% trọng lượng trên sàng kích cỡ 15 với không quá 5% trọng lượng trên sàng kích cỡ dưới 14.

• Tối đa có 5 nhân non cà phê.

• Độ ẩm đạt từ 9 - 13%.

- Cà phê loại 4 (Loại thấp):

• Có từ 24 đến 86 nhân lỗi trong 300 gram.

- Cà phê loại 5 (Loại kém chất lượng):

• Có hơn 86 lỗi trong 300 gram.

Phương pháp phân loại:

Việc phân loại cà phê được thực hiện dựa trên phương pháp của Hiệp hội Cà phê Đặc sản Hoa Kỳ (SCAA). Ba trăm gram hạt cà phê được sử dụng làm mẫu thử và sàng qua các lỗ sàng có kích thước khác nhau (14, 15, 16, 17 và 18). Tỷ lệ phần trăm hạt cà phê giữ lại trên mỗi sàng sẽ được tính toán để xác định loại cà phê.

Lưu ý:

• Tiêu chuẩn chất lượng cà phê Robusta trên sàn ICE EU đảm bảo chất lượng cà phê được giao dịch là đồng nhất và đáp ứng nhu cầu của nhà đầu tư.

• Chất lượng cà phê có thể ảnh hưởng đến giá cả và khả năng thanh khoản của hợp đồng tương lai cà phê Robusta trên sàn ICE EU.

Tình hình phát triển sản xuất và kinh doanh hợp đồng tương lai cà phê

Cà phê là một trong những mặt hàng nông sản quan trọng trên thế giới, mang lại lợi ích kinh tế cao. Do đó, diện tích trồng cà phê ngày càng được mở rộng, tập trung chủ yếu ở các khu vực sẽ được trình bày dưới đây.

Nơi trồng trọt

• Châu Á: Chiếm sản lượng cà phê lớn nhất thế giới, với các quốc gia tiêu biểu như Việt Nam, Indonesia, Ấn Độ, Philippines,...

• Châu Mỹ: Nổi tiếng với sản phẩm cà phê Arabica chất lượng cao, tập trung ở Brazil, Colombia, Mexico, Peru,...

• Châu Phi: Là nguồn cung Robusta giá rẻ, với các quốc gia chủ lực như Ethiopia, Uganda, Cộng hòa Dân chủ Congo,...

Brazil là quốc gia trồng cà phê lớn nhất thế giới, chiếm hơn 30% sản lượng cà phê toàn cầu. Việt Nam đứng thứ hai với sản lượng khoảng 17,4%.

Khả năng thu hoạch

Thời vụ thu hoạch cà phê phụ thuộc vào điều kiện khí hậu và địa hình của từng quốc gia. Do đó, giá cà phê thường biến động mạnh theo mùa vụ thu hoạch. Dưới đây là bảng tổng hợp thời gian thu hoạch cà phê trên thế giới:

 

Chế biến

• Hái và sơ chế: Cà phê được hái khi quả chín mọng, sau đó được sơ chế để loại bỏ vỏ quả và phần thịt.

• Phơi khô: Hạt cà phê được phơi khô bằng nhiều phương pháp khác nhau như phơi nắng, sấy cơ học,... để giảm độ ẩm xuống mức tiêu chuẩn.

• Rang xay: Hạt cà phê khô được rang ở nhiệt độ và thời gian thích hợp để tạo ra hương vị mong muốn. Sau khi rang, cà phê được xay thành bột.

• Pha chế: Cà phê bột được pha chế với nước sôi để tạo ra thức uống cà phê.

Tình hình xuất nhập khẩu

• Thị trường nhập khẩu: Châu Âu và Hoa Kỳ là hai thị trường tiêu thụ cà phê lớn nhất thế giới, chiếm hơn 50% tổng sản lượng nhập khẩu toàn cầu. Nhu cầu nhập khẩu chủ yếu là cà phê hạt để phục vụ cho hoạt động rang xay và pha chế.

• Thị trường xuất khẩu: Các quốc gia xuất khẩu cà phê lớn nhất thế giới bao gồm Brazil, Việt Nam và Colombia. Việt Nam là quốc gia xuất khẩu cà phê Robusta lớn nhất thế giới, trong khi Brazil là quốc gia xuất khẩu cà phê Arabica lớn nhất.

Lưu ý:

• Quy trình chế biến cà phê có thể thay đổi tùy theo loại cà phê và yêu cầu chất lượng.

• Nhu cầu tiêu thụ cà phê trên thế giới ngày càng tăng, do đó thị trường xuất nhập khẩu cà phê được dự đoán sẽ tiếp tục phát triển trong những năm tới

Những yếu tố ảnh hưởng đến mức giá hợp đồng tương lai cà phê

Giá cà phê trên thị trường hàng hóa phái sinh biến động liên tục do chịu tác động của nhiều yếu tố, dẫn đến sự chênh lệch giá giữa các loại cà phê khác nhau. Dưới đây là những yếu tố chính ảnh hưởng đến giá cà phê:

- Cung và cầu:

• Cầu: Theo thống kê của USDA, nhu cầu tiêu thụ cà phê toàn cầu tăng trưởng trung bình khoảng 2,5% mỗi năm.

• Cung: Nguồn cung cà phê phụ thuộc vào mùa vụ thu hoạch và điều kiện khí hậu tại các quốc gia trồng cà phê lớn trên thế giới. Biến động sản lượng cà phê do yếu tố thời tiết, dịch bệnh,... có thể ảnh hưởng mạnh mẽ đến giá cả.

- Thời tiết:

Cà phê là cây trồng nhiệt đới, đòi hỏi điều kiện khí hậu ấm áp, nhiều ánh sáng và lượng mưa dồi dào để phát triển. Tuy nhiên, điều kiện thời tiết bất lợi như mưa lớn, hạn hán, sương giá,... có thể gây thiệt hại cho sản lượng cà phê, ảnh hưởng trực tiếp đến giá cả.

- Nhu cầu tiêu dùng:

Nhu cầu cà phê trên thế giới không ngừng gia tăng do sự gia tăng dân số và thay đổi sở thích tiêu dùng của người dân. Nhu cầu cao dẫn đến áp lực lên giá cà phê.

- Dịch bệnh:

Dịch bệnh, đặc biệt là bệnh gỉ sắt, là mối đe dọa lớn đối với sản xuất cà phê toàn cầu. Bùng phát dịch bệnh có thể gây thiệt hại nặng nề cho cây cà phê, ảnh hưởng đến nguồn cung và đẩy giá cà phê lên cao.

- Giá dầu và thị trường dầu mỏ:

Giá dầu và chi phí vận chuyển có mối liên hệ mật thiết. Khi giá dầu tăng, chi phí vận chuyển cũng tăng theo, dẫn đến giá cà phê tăng cao hơn.

- Ổn định chính trị:

Hơn 68% sản lượng cà phê thế giới đến từ 4 quốc gia: Brazil, Việt Nam, Colombia và Indonesia. Bất ổn chính trị tại bất kỳ quốc gia nào trong số này đều có thể tác động tiêu cực đến nguồn cung cà phê, khiến giá cả biến động mạnh.

- Các yếu tố khác:

Ngoài những yếu tố chính trên, giá cà phê còn chịu ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố khác như tình hình kinh tế vĩ mô, xu hướng tiêu dùng, ý thức sức khỏe của người dân,...

Lời khuyên cho nhà đầu tư hợp đồng tương lai cà phê

Thị trường cà phê phái sinh tiềm ẩn nhiều lợi nhuận nhưng cũng đi kèm với rủi ro cao. Do đó, để thành công trong lĩnh vực này, nhà đầu tư cần trang bị cho mình những kiến thức và kỹ năng cần thiết. Dưới đây là một số lời khuyên hữu ích:

- Trang bị kiến thức:

• Nắm vững nguyên tắc hoạt động của thị trường phái sinh cà phê: Hiểu rõ cách thức giao dịch, các loại hợp đồng, quy trình thanh toán và các yếu tố ảnh hưởng đến giá cà phê là nền tảng quan trọng để nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt.

• Tìm hiểu về các yếu tố ảnh hưởng đến giá cà phê: Cung cầu, thời tiết, chính sách kinh tế, biến động thị trường,... là những yếu tố chính tác động đến giá cà phê. Việc phân tích và dự đoán các yếu tố này giúp nhà đầu tư đưa ra chiến lược giao dịch phù hợp.

- Bắt đầu với số vốn nhỏ:

• Không nên đầu tư toàn bộ vốn vào một giao dịch: Thị trường biến động liên tục, do đó, nhà đầu tư nên bắt đầu với số vốn nhỏ để học hỏi kinh nghiệm và quản lý rủi ro hiệu quả.

• Tăng dần số vốn đầu tư: Khi đã tích lũy được kinh nghiệm và có chiến lược đầu tư hiệu quả, nhà đầu tư có thể tăng dần số vốn đầu tư để gia tăng lợi nhuận.

- Sử dụng chiến lược phù hợp:

• Lựa chọn chiến lược đầu tư phù hợp với mục tiêu và khả năng chấp nhận rủi ro: Có nhiều chiến lược giao dịch khác nhau như đầu tư lướt sóng, đầu tư dài hạn, đầu cơ,... Mỗi chiến lược có ưu nhược điểm riêng, do đó, nhà đầu tư cần lựa chọn chiến lược phù hợp với bản thân.

• Kết hợp nhiều chiến lược: Việc kết hợp nhiều chiến lược giao dịch có thể giúp nhà đầu tư giảm thiểu rủi ro và gia tăng cơ hội thành công.

- Theo dõi thị trường thường xuyên:

• Cập nhật tin tức và biến động thị trường: Thị trường cà phê biến động liên tục do nhiều yếu tố tác động. Do đó, nhà đầu tư cần theo dõi tin tức và biến động thị trường thường xuyên để đưa ra quyết định giao dịch kịp thời.

• Sử dụng các công cụ phân tích: Biểu đồ giá, chỉ báo kỹ thuật,... là những công cụ hữu ích giúp nhà đầu tư phân tích thị trường và dự đoán xu hướng giá cả.

•  

Như vậy, bài viết trên đây đã đem đến cho bạn những kiến thức cơ bản và tình hình cập nhật mới nhất về hợp đồng tương lai cà phê. Hiểu rõ và sử dụng hợp đồng tương lai cà phê một cách thông minh sẽ giúp nhà tư thành công trong việc tối ưu hóa lợi nhuận và phòng ngừa rủi ro trên thị trường! 

 

Nếu có bất kỳ thắc mắc nào về thông tin trong bài viết, xin vui lòng liên hệ ngay đến số đội ngũ tư vấn viên của Tin hàng hóa để được giúp đỡ. Xin chân thành cảm ơn!